#OracleAdobeEarnings

Báo cáo thu nhập của Oracle và Adobe đang nằm trong tầm ngắm của tôi, nhưng tôi theo dõi chúng vì những lý do hoàn toàn khác nhau. Đối với Oracle, tôi muốn xem liệu tất cả sự phấn khích xung quanh hạ tầng AI có còn chuyển thành nhu cầu đám mây mạnh mẽ hơn hay không. Các công ty đang chi tiêu mạnh vào năng lực tính toán, và Oracle đã định vị mình ngay giữa quá trình xây dựng đó. Adobe là một câu chuyện khác. Thách thức của họ không phải là xây dựng hạ tầng AI mà là chứng minh rằng AI có thể củng cố kinh doanh phần mềm của họ. Với AI tạo sinh ngày càng dễ tiếp cận, tôi tò mò liệu các công cụ như Firefly có thể thu hút người dùng và doanh thu mới trong khi bảo vệ giá trị của các sản phẩm hiện có của Adobe hay không. Cá nhân tôi, Adobe là bài kiểm tra thú vị hơn. Chúng ta đã biết các công ty sẵn sàng chi hàng tỷ để xây dựng AI. Câu hỏi khó hơn bây giờ là liệu các công ty phần mềm có thể biến AI thành thứ mà khách hàng liên tục trả tiền hay không. #OracleAdobeEarnings $BTC

#OracleAdobeEarnings Oracle và Adobe báo cáo sau khi thị trường Mỹ đóng cửa vào ngày 10 tháng 9, và cả hai đều đối mặt với cùng một câu hỏi cơ bản: liệu tăng trưởng AI có thể chuyển thành doanh thu bền vững mà không đẩy chi phí lên quá cao? 👀 Đối với Oracle, tôi đang theo dõi liệu tăng trưởng OCI và 638 tỷ USD trong các nghĩa vụ thực hiện còn lại có chuyển thành doanh thu thực tế và dòng tiền tự do hay không. Đơn hàng tồn kho rất lớn, nhưng việc mở rộng trung tâm dữ liệu rất tốn kém. Bài kiểm tra của Adobe có cảm giác khác. Firefly và GenStudio có thể thu hút thêm người dùng trả phí, nhưng công ty vẫn cần bảo vệ giá và biên lợi nhuận của Creative Cloud trong khi thêm các công cụ AI đó 🎨 Sự kiện ngày 9 tháng 9 của Apple và ra mắt Xiaomi 18 Fold vào ngày 7 tháng 9 thêm một lớp nữa, với trọng tâm là thiết bị gập, chip 2nm và Apple Intelligence. Đối với tôi, tuần này không chỉ là về các thông báo sản phẩm hay kết quả lợi nhuận nổi bật. Mà là liệu các công ty có thể chứng minh rằng nhu cầu AI đang trở thành một doanh nghiệp có lợi nhuận — không chỉ đơn thuần là một cam kết chi tiêu lớn hơn.

Oracle và Adobe cùng xuất hiện trên cùng một sân khấu, Apple và Xiaomi tụ họp, tuần này tôi nghĩ Oracle có khả năng tăng cao nhất Tuần này thực sự sôi động, Oracle và Adobe đều có báo cáo thu nhập cùng ngày, Apple tổ chức sự kiện ra mắt vào nửa đêm, và Xiaomi vừa ra mắt Fold 18. Tôi nghĩ Oracle có cơ hội tốt nhất. Bank of America trực tiếp đưa ra đánh giá mua và mục tiêu giá 240$, với tiềm năng tăng 51% #ZECBreaksIntoTop10 #RobinhoodChainARBRev #OracleAdobeEarnings

#OracleAdobeEarnings Oracle và Adobe dự kiến sẽ công bố kết quả kinh doanh sau khi thị trường Mỹ đóng cửa vào ngày 10 tháng 9. Đối với Oracle, các nhà đầu tư sẽ tập trung vào việc liệu tăng trưởng Oracle Cloud Infrastructure và khoản tồn đọng nghĩa vụ thực hiện còn lại khổng lồ trị giá 638 tỷ USD có thể chuyển đổi thành doanh thu đủ nhanh để biện minh cho chi tiêu trung tâm dữ liệu ngày càng tăng hay không. Adobe đối mặt với một thử thách khác: liệu Firefly, GenStudio và các sản phẩm AI tạo sinh khác có thực sự tạo ra các đăng ký bổ sung mà không làm suy yếu giá của Creative Cloud hay không. Cả hai công ty đều minh họa cho tiêu chuẩn thay đổi của thị trường đối với các khoản đầu tư AI. Việc công bố các tính năng AI không còn đủ—các nhà đầu tư ngày càng muốn có bằng chứng về doanh thu, biên lợi nhuận và dòng tiền tự do. Oracle có thể mang lại tăng trưởng đám mây mạnh hơn nhưng vẫn gây thất vọng nếu chi tiêu vốn tăng nhanh hơn so với dòng tiền tạo ra. Adobe có thể hưởng lợi từ việc tích hợp AI trực tiếp vào quy trình làm việc chuyên nghiệp, mặc dù cạnh tranh từ các công cụ sáng tạo có chi phí thấp hơn vẫn rất gay gắt. Dự báo có lẽ sẽ quan trọng hơn quý báo cáo. Các nhà đầu tư nên chú ý đến doanh thu AI có thể đo lường được, giữ chân khách hàng, chi phí hạ tầng và sự tự tin của ban lãnh đạo về phần còn lại của năm tài chính.

Một đêm công bố lợi nhuận, hai phán quyết rất khác nhau về giao dịch AI. Broadcom vượt kỳ vọng về doanh thu và EPS điều chỉnh, với doanh thu tăng 86% lên 29,6 tỷ USD và doanh số bán chip AI tăng hơn gấp ba lần lên 16,7 tỷ USD. Nhưng hướng dẫn doanh thu quý 4 là 34,8 tỷ USD gần như phù hợp với kỳ vọng của Phố Wall, và cổ phiếu đã giảm hơn 6% trong giao dịch sau giờ làm việc trước khi thu hẹp phần lớn mức giảm. Điều mỉa mai: Broadcom vẫn kỳ vọng doanh thu chip AI quý 4 đạt 21,7 tỷ USD, tăng 236% và chiếm khoảng 62% tổng hướng dẫn. Ban lãnh đạo cũng dự kiến doanh thu AI khoảng 115 tỷ USD trong năm tài chính 27 và 230 tỷ USD trong năm tài chính 28. Snowflake lại kể một câu chuyện ngược lại. Doanh thu sản phẩm tăng 37% lên 1,49 tỷ USD, đánh dấu quý thứ ba liên tiếp tăng trưởng nhanh hơn. Hướng dẫn doanh thu sản phẩm cả năm được nâng lên 6,07 tỷ USD, và cổ phiếu tăng hơn 21% sau giờ làm việc. · CoCo đạt 9.100 tài khoản, tăng hơn 2.000 trong quý này · CoWork mở rộng lên 5.800 tài khoản, tăng gần 11% theo quý · Các nghĩa vụ hiệu suất còn lại tăng 30% lên 9 tỷ USD · Hướng dẫn biên lợi nhuận hoạt động phi GAAP tăng từ 13,5% lên 14,5%, cho thấy đòn bẩy hoạt động cải thiện Thêm kết quả của Dell từ đêm trước: họ ghi nhận 60,9 tỷ USD đơn đặt hàng máy chủ AI, nâng dự báo doanh thu máy chủ AI từ 60 tỷ USD lên 74 tỷ USD, và kết thúc quý với tồn đọng 95 tỷ USD. Mô hình rõ ràng: nhu cầu AI đang lan rộng từ chip sang máy chủ, đám mây dữ liệu và phần mềm. Nhưng chỉ riêng việc tiếp xúc với AI có thể không còn đủ. Thị trường ngày càng thưởng cho sự tăng tốc so với kỳ vọng vốn đã cao. Vượt kỳ vọng mà không đủ đà tăng, cổ phiếu vẫn có thể giảm giá. Vượt và nâng dự báo, thị trường có thể định giá lại. Thị trường tiền điện tử cũng hiểu sự căng thẳng tương tự: một câu chuyện có thể suy yếu trước khi tăng trưởng biến mất, chỉ đơn giản vì tốc độ bắt đầu chậm lại. Điều quan trọng hơn với cổ phiếu AI hiện nay: tăng trưởng tuyệt đối hay tốc độ tăng tốc? #AVGODipsSNOWPops $XAVGO $XSNOW $XDELL

Quan sát báo cáo tài chính: Broadcom vượt kỳ vọng về kết quả kinh doanh, Snowflake điều chỉnh tăng dự báo Tôi là Cige. Broadcom và Snowflake đều đã công bố kết quả của họ, và chuỗi truyền tải AI đang tăng tốc. Doanh thu và lợi nhuận quý 3 của Broadcom đều vượt kỳ vọng thị trường, với doanh thu chip AI tăng lên 16,7 tỷ USD. Các chip AI tùy chỉnh và mảng kinh doanh mạng tiếp tục được hưởng lợi.#LastNFPBeforeFOMC #AVGODipsSNOWPops #RobinhoodChainRevenue

Chi tiêu cho AI không hề chậm lại — nhưng Phố Wall đang bắt đầu đòi hỏi sự hoàn hảo. Dell, Broadcom và Snowflake vừa gửi đến thị trường ba tín hiệu rất khác nhau. Dell đã nâng dự báo doanh thu cả năm từ khoảng 167 tỷ USD lên 192 tỷ USD, trong khi doanh thu máy chủ AI tăng từ 60 tỷ USD lên 74 tỷ USD. Đơn hàng máy chủ AI trong 12 tháng qua đã vượt 130 tỷ USD, với 60,9 tỷ USD đơn hàng trong quý này và tồn đọng 95 tỷ USD. Thông điệp là p. AI dài hạn #DailyOrbit

$AVGO / Những thay đổi: mốc doanh thu AI lại vừa thay đổi. $AVGO $357 giảm sau giờ giao dịch, mặc dù Broadcom vừa điều chỉnh cầu doanh thu bán dẫn AI từ hướng dẫn cũ 16,0 tỷ USD cho quý 3 lên 16,7 tỷ USD đã báo cáo và 21,7 tỷ USD dự kiến cho quý 4. Broadcom báo cáo doanh thu quý 3 là 29,6 tỷ USD, lợi nhuận hoạt động phi GAAP là 20,1 tỷ USD, và doanh thu bán dẫn AI là 16,7 tỷ USD. Công ty sau đó dự báo tổng doanh thu quý 4 là 34,8 tỷ USD với biên lợi nhuận hoạt động phi GAAP #LastNFPBeforeFOMC #AVGODipsSNOWPops #RobinhoodChainRevenue

Sau N#BroadcomDellAIResults VIDIA, Broadcom và Dell đã lần lượt xuất hiện, trở thành vòng kiểm tra lợi nhuận mới cho chuỗi ngành công nghiệp AI. Thị trường đang mong đợi hai công ty này xác thực lợi nhuận thực sự của sức mạnh tính toán AI và đánh giá liệu sự nhiệt huyết cho chi tiêu vốn AI có thể tiếp tục hay không. $BTC $ETH $SOL #LaborMarketTestsWalsh #BTCGoldCorrelation

📊 KỲ VỌNG VỀ PHẦN CỨNG AI ĐANG TRỞ NÊN CỰC ĐOAN Các nhà đầu tư Mỹ dường như đã đặt ra những kỳ vọng gần như không thể đối với các công ty phần cứng AI. Doanh thu chip AI của Broadcom đã tăng vọt lên mức 16,7 tỷ USD ấn tượng trong quý 3, vượt kỳ vọng về cả doanh thu và lợi nhuận. Tuy nhiên, triển vọng quý 4 hơi yếu hơn đã đủ khiến cổ phiếu giảm 6% sau giờ giao dịch. 📉 #LastNFPBeforeFOMC #AVGODipsSNOWPops #RobinhoodChainRevenue